Se numește leasing cu o perioadă standard de utilizare a obiectului. Tipuri de leasing

.

Subiecte de leasing

locator- o persoană fizică sau juridică care, în detrimentul atrase și (sau) fonduri proprii dobândește o proprietate în timpul punerii în aplicare a unui contract de leasing și o furnizează locatarului ca bun închiriat pentru o anumită taxă, pentru o anumită perioadă și în anumite condiții pentru deținerea și folosirea temporară cu sau fără transferul dreptului de proprietate asupra bunului către locatar leasing .

Locatarul - persoana fizica sau juridica care, in conformitate cu contractul de leasing, este obligata sa accepte obiectul leasingului contra unui anumit onorariu, pe o anumita perioada si in anumite conditii pentru detinere si folosinta temporara in conformitate cu contractul de leasing.

Vanzator- o persoană fizică sau juridică care, în conformitate cu un contract de cumpărare și vânzare cu un locator, vinde locatorului într-o perioadă de timp specificată imobilul care face obiectul leasing . Vânzătorul este obligat să transfere obiectul leasingului locatorului sau locatarului în conformitate cu termenii contractului de vânzare-cumpărare. Vânzătorul poate acționa simultan ca locatar în cadrul aceleiași relații de leasing. Oricare dintre subiectele leasingului poate fi rezident Federația Rusă sau un nerezident al Federației Ruse.

Companii de leasing (firme) — organizatii comerciale(rezidenți ai Federației Ruse sau nerezidenți ai Federației Ruse) care efectuează în conformitate cu legislația Federației Ruse și cu acte fondatoare funcţiile locatorilor. Fondatoricompanii de leasing (firmele) pot fi persoane juridice, persoane fizice (rezidenți ai Federației Ruse sau nerezidenți ai Federației Ruse).

Tipuri de leasing

În funcție de componența participanților și de modul în care aceștia interacționează:

· Leasing direct - în care proprietarul proprietății închiriază în mod independent obiectul (tranzacție bilaterală).

· Leasing indirect (clasic) - Cea mai comună formă de tranzacție de leasing, atunci când transferul proprietății are loc printr-un intermediar (tranzacție tripartită sau multilaterală).

· Leaseback - Un caz special de leasing direct este leaseback-ul, a cărui esență este aceea că societatea de leasing achiziționează echipamente de la proprietar și îi închiriază acestuia.

· Subleasing - Un tip de subînchiriere a unui bun închiriat, în care locatarul, în temeiul unui contract de leasing, transferă către terți (locatari în baza unui contract de subînchiriere) proprietatea primită anterior de la locator în temeiul unui contract de leasing pentru posesie și utilizare.

· Leveraged Leasing - Leasing cu atragerea de fonduri de la mai mulți locatori. Apare atunci când tranzacțiile de leasing din cauza amplorii lor nu pot fi finanțate de unul sau chiar doi locatori.

După tipul de proprietate se disting:

• leasing de bunuri mobile;
• leasing de bunuri imobiliare;
• închirierea proprietății aflate în funcțiune.

În funcție de gradul de rambursare, există:

• leasing cu rambursare integrală, în care pe durata unui contract are loc plata integrală a contravalorii imobilului;
• leasing cu rambursare incompletă, atunci când pe durata unui contract se achită doar o parte din costul bunului închiriat.

Potrivit termenilor de amortizare, există:

• leasing cu amortizare integrală și, în consecință, cu plata integrală a costului obiectului de leasing;
• leasing cu amortizare incompletă, adică cu plata partiala.

În funcție de gradul de rambursare și condițiile de amortizare, există:

• leasing financiar, adică pe durata contractului de închiriere, chiriașul plătește locatorului întregul cost al imobilului închiriat (amortizarea integrală). Leasingul financiar necesită investiții mari de capital și se realizează în cooperare cu băncile;
• leasing operațional, adică transferul proprietăţii se efectuează pe o perioadă mai mică decât perioada de amortizare a acesteia. Contractul se incheie pe o perioada de la 2 la 5 ani. Obiectul unui astfel de leasing este de obicei echipamente cu o rată mare de uzură.

Scopul serviciului este:

• leasing pur, în cazul în care locatarul se ocupă de întreaga întreținere a obiectului închiriat;
• leasing cu o gamă completă de servicii - întreținerea integrală a obiectului tranzacției este atribuită locatorului;
• leasing cu un set parțial de servicii - locatorului i se încredințează doar anumite funcții pentru deservirea bunului închiriat.
• Leasing general (cel mai reprezentat în străinătate) - Permite, cu cooperarea constantă a locatorului cu locatarul, încheierea unui acord general privind furnizarea unei linii de leasing, conform căruia locatarul, dacă este necesar, poate lua bunuri suplimentare fără a încheia un contract nou de fiecare dată.

În funcție de sectorul pieței în care au loc tranzacțiile, există:

• leasing intern - toți participanții la piață reprezintă o țară;
• leasing internațional - aparțin cel puțin una dintre părți sau toate părțile tari diferiteși, de asemenea, dacă una dintre părți este o societate în participațiune.

Leasingul extern este împărțit în leasing la export și import. Cu leasing EXPORT țară străină este locatarul, iar în cazul leasingului IMPORT - locatorul.

În ceea ce privește beneficiile fiscale și de amortizare, există:

• leasing fictiv - tranzacția este de natură speculativă și se încheie cu scopul de a extrage cel mai mare profit prin obținerea de beneficii fiscale și de amortizare nerezonabile;
• Închiriere valabilă – Proprietarul are dreptul la beneficii fiscale, cum ar fi o alocație pentru investiții și o amortizare accelerată, iar chiriașul poate deduce plățile de chirie din venitul impozabil.

Prin natura plăților de leasing, există:

• leasing cu plata cash – toate platile se fac in numerar;
• leasing cu plata compensatorie - platile se fac prin livrarea de bunuri produse pe acest echipament, sau sub forma unui ghișeu;
• leasing cu plata mixta.

Formele existente de leasing pot fi combinate în două tipuri principale: leasing operațional și financiar.

Leasing operațional este o relație de leasing în care cheltuielile locatorului legate de achiziționarea și întreținerea elementelor închiriate nu sunt acoperite prin plăți de închiriere pe durata unui contract de leasing.

Leasingul operational se caracterizeaza prin urmatoarele caracteristici principale:

• locatorul nu se așteaptă să-și recupereze toate costurile prin primirea plăților de leasing de la un locatar;
• un contract de leasing se încheie, de regulă, pe 2-5 ani, ceea ce este mult mai mic decât perioada de deteriorare fizică a echipamentului, putând fi reziliat de locatar în orice moment;
• riscul de deteriorare sau pierdere a obiectului tranzacției revine în principal locatorului. Contractul de leasing poate prevedea o anumită răspundere a locatarului pentru prejudiciul adus bunului ce i-a fost transferat, dar valoarea acesteia este semnificativ mai mică decât prețul inițial al bunului;
• ratele de plată a leasingului sunt de obicei mai mari decât în ​​cazul leasingului financiar. Acest lucru se datorează faptului că locatorul, fără a avea garantie deplina recuperarea costurilor, este obligat să ia în considerare diverse riscuri comerciale (riscul de a nu găsi un chiriaș pentru întregul volum de echipamente disponibile, riscul unei defecțiuni a obiectului tranzacției, riscul rezilierii anticipate a contractului) prin creșterea prețul serviciilor lor;
• obiectul tranzacției sunt în principal cele mai populare tipuri de mașini și echipamente.

Cu leasingul operational, societatea de leasing achizitioneaza utilaje in avans, fara a cunoaste chiriasul anume. Prin urmare, firmele de leasing operațional trebuie să aibă o bună cunoaștere a pieței bunurilor de investiții, atât noi, cât și folosite. Companiile de leasing din acest tip de leasing asigură ele însele proprietatea închiriată și asigură întreținerea și repararea acesteia.

La sfârșitul contractului de închiriere, locatarul are următoarele opțiuni pentru rezilierea acestuia:

• Prelungiți durata contractului în condiții mai favorabile;
• Returnează echipamentul locatorului;
• Cumpărați echipament de la locator dacă există un acord (opțiune) de cumpărare la valoarea justă de piață. Întrucât la încheierea contractului este imposibil să se determine în prealabil restul valoare de piață obiect al tranzactiei la incheierea contractului de leasing, atunci aceasta prevedere impune firmelor de leasing sa aiba o buna cunoastere a conditiilor de piata pentru echipamentele uzate.

Cu ajutorul leasingului operațional, locatarul urmărește să evite riscurile asociate deținerii proprietății, de exemplu, învechirea, scăderea profitabilității ca urmare a modificărilor cererii de produse fabricate, avariile echipamentelor, creșterea costurilor directe și indirecte de neproducție. cauzate de reparații și perioade de nefuncționare a echipamentelor etc.

Prin urmare, locatarul preferă leasingul operațional în cazurile în care:

• venitul așteptat din utilizarea echipamentului închiriat nu plătește prețul inițial;
• echipamentul este necesar pentru o perioadă scurtă de timp (muncă sezonieră sau utilizare unică);
• echipamentul necesită întreținere specială;
• obiectul tranzacției este echipament nou, netestat.

Caracteristicile enumerate ale leasingului operațional au determinat distribuția acestuia în industrii precum agricultura, transporturile, minerit, construcții, prelucrarea electronică a informațiilor.

Leasing financiar- acesta este un acord care prevede plata plăților de leasing pe perioada de valabilitate a acestuia, acoperind costul integral al amortizarii echipamentului sau o mare parte a acestuia, costurile suplimentare și profiturile locatorului.

Leasingul financiar se caracterizează prin următoarele caracteristici principale:

• participarea unui terț (producător sau furnizor al obiectului tranzacției);
• imposibilitatea rezilierii contractului în timpul așa-numitului termen de închiriere principală, i.e. perioada necesară rambursării cheltuielilor locatorului. Cu toate acestea, în practică se întâmplă uneori acest lucru, ceea ce este stipulat în contractul de leasing, dar în acest caz costul operațiunii crește semnificativ;
• o perioadă mai lungă a contractului de leasing (de obicei apropiată de durata de viață a obiectului tranzacției);
• obiectele tranzacţiilor în leasing financiar, de regulă, sunt de cost ridicat.

La fel ca în cazul leasingului operațional, după expirarea contractului, locatarul poate:

• cumpara obiectul tranzactiei, dar la valoarea reziduala;
• încheie un nou contract pe o perioadă mai scurtă și la un tarif redus;
• returnează obiectul tranzacției către societatea de leasing.

Locatarul informează locatorul despre alegerea sa cu 6 luni sau într-o altă perioadă înainte de expirarea contractului. Dacă contractul prevede un acord (opțiune) de cumpărare a obiectului tranzacției, atunci părțile stabilesc în prealabil valoarea reziduală a obiectului. De obicei variază de la 1 la 10% din costul inițial, ceea ce oferă locatorului dreptul de a percepe amortizarea întregului cost al echipamentului.

Deoarece leasingul financiar este similar din punct de vedere economic cu împrumutul bancar pe termen lung pentru investiții de capital, un loc special pe piața leasingului financiar îl ocupă băncile. companii financiareși companii de leasing specializate strâns asociate cu băncile. Într-un număr de țări, băncilor li se permite doar să se angajeze în leasing financiar. Legislația acestor țări stabilește cerințele pe care trebuie să le îndeplinească relațiile de leasing pentru ca acestea să fie clasificate drept leasing financiar.

Am luat în considerare două tipuri principale de leasing. În practică, există multe forme de tranzacții de leasing, dar nu pot fi considerate tipuri independente de operațiuni de leasing.

Formele tranzacțiilor de leasing sunt înțelese ca modele bine consacrate de contracte de leasing. Cele mai răspândite în practica internațională sunt următoarele forme de operațiuni de leasing:

„STANDARD” DE ÎNCHIRIERE. Sub această formă de leasing, furnizorul vinde obiectul tranzacţiei unei societăţi de finanţare, care, prin intermediul societăţilor sale de leasing, îl închiriază consumatorilor.

La ÎNCHIRIAREA ÎNAPOI proprietarul echipamentului îl vinde unei firme de leasing și în același timp închiriază de la acesta acest echipament. În urma acestei tranzacții, vânzătorul devine chiriaș. Leaseback este utilizat în cazurile în care proprietarul obiectului tranzacției are nevoie urgentă de Bani ah și cu ajutorul acestei forme de leasing își îmbunătățește starea financiară.

ÎNCHIRIERE CĂTRE „FURNIZOR”. În acest caz, vânzătorul utilajului devine și locatar, ca în leaseback, dar bunul închiriat nu este folosit de el, ci de alți chiriași, pe care este obligat să le găsească și să le închirieze obiectul tranzacției. Subînchirierea este condiție prealabilăîn contracte de acest fel.

Leasing de rezervă. Prin această formă de leasing, plățile de închiriere se efectuează de către furnizorii de produse fabricate pe echipamente care fac obiectul unei tranzacții de leasing.

ÎNCHIRIERE REGENERABILĂ. Contractul de leasing sub acest formular prevede inlocuirea periodica a echipamentelor la cererea chiriasului cu modele mai avansate.

Leasing financiar. Această formă de leasing prevede ca locatorul să primească un împrumut pe termen lung de la unul sau mai mulți creditori în valoare de până la 80% din bunurile închiriate. Creditorii în astfel de tranzacții sunt mari comerciali și bănci de investiții care au resurse semnificative atrase pe termen lung.

Finanțarea tranzacțiilor de leasing de către bănci se realizează în principal în două moduri:

• împrumut. Banca împrumută locatorului, oferindu-i un credit pentru o operațiune de leasing sau, mai des, pentru un pachet întreg de contracte de leasing. Suma împrumutului depinde de reputația și bonitatea locatorului;
• dobândirea de datorii. Banca cumpără de la locator obligațiile clienților săi fără drept de recurs (reverse claim), ținând cont de reputația locatarilor și de eficacitatea proiectului. Această metodă este utilizată pentru tranzacții mari, unice, care implică debitori de încredere. Atunci când se organizează finanțarea proiectelor cu participarea unei companii de leasing, instituțiile bancare acționează și ca garanți. Garanția pentru un împrumut bancar la primirea de către locator (fără dreptul de a revendica locatarul) fac obiectul tranzacției de leasing și plățile de leasing.

Se mai numește leasing cu strângere de fonduri leasing de tip investiție sau terți. Pentru reducerea riscului de plată, creditorii locatorului includ în contractele de leasing o clauză specială care prevede o obligație absolută și necondiționată de a efectua plăți în termenele limită iar în cazurile de defectare a utilajelor din vina locatorului. Plățile nu sunt suspendate, iar locatarul face pretenții locatorului.

Atunci când se închiriază instalații pe scară largă (aeronave, nave, platforme de foraj, turnuri), cel mai des se folosește leasingul de grup (acționar). În astfel de tranzacții, mai multe companii acționează ca locator.

CONTRACTUL DE INCHIRIERE- este o formă specială de leasing, în care locatarului i se pune la dispoziție flote complete de mașini, utilaje agricole, de drumuri, tractoare, vehicule.

Leasing general– dreptul locatarului de a completa lista echipamentelor închiriate fără a încheia noi contracte. În practică, există o combinație diferite forme contracte, ceea ce le mărește numărul.

Creșterea rapidă a operațiunilor de leasing se explică prin prezența unui număr de avantaje.

Avantajele locatarului sunt:

• finanțarea tranzacției la rate fixe;
• posibilitatea extinderii producției și ajustarea echipamentelor fără costuri mari și atragerea de fonduri împrumutate;
• costul achiziției de echipamente este distribuit uniform pe toată durata contractului. Fondurile sunt eliberate în alte scopuri;
• protectie impotriva invechirii (invechirii) - leasingul contribuie la inlocuirea rapida a echipamentelor vechi cu altele mai moderne, reduce riscul de uzura;
• neimplicat capital împrumutat; bilanțul menține un raport optim între capital propriu și capital de datorie;
• plățile de leasing sunt legate de rentabilitatea utilizării echipamentelor primite în leasing;
• întreținerea și reparațiile pot fi întreprinse de către locator;
• capacitatea de a moderniza echipamentele fără costuri semnificative;
• stimulente fiscale și stimulente pentru investiții;
• achiziționarea de echipamente la sfârșitul contractului;
• in cazul leasingului operational, riscul distrugerii utilajului revine locatorului;
• flexibilitate ridicată, leasingul vă permite să răspundeți rapid la schimbările pieței;
• plățile de leasing nu sunt incluse în indicatorul datoriei externe a unei țări.

Avantajele locatorului (băncii) într-o tranzacție de leasing includ:

• extinderea sferei de aplicare a capitalului bancar;
• risc relativ mai mic decât acordarea de împrumuturi bancare;
• stimulente fiscale;
• posibilitatea de a stabili contacte mai strânse cu producătorii de echipamente, ceea ce creează termeni suplimentari pentru cooperarea în afaceri.

Pentru furnizor, beneficiile leasingului se reduc la extinderea oportunităților de vânzare și obținerea de numerar.

Închiriere

Închirierea este o închiriere pe termen scurt a proprietății fără dreptul de achiziție ulterioară a acesteia de către chiriaș.

Principalele caracteristici de clasificare și tipuri de leasing sunt prezentate în Tabelul 1.

Tabelul 1. Clasificarea tipurilor de leasing

	Clasificare semne	Tipuri de leasing
	Forma de organizare a tranzacției	Direct, indirect, returnabil, închiriere către un furnizor, subînchiriere
		Leasing de bunuri mobile, leasing imobiliar
	Durata tranzacției	Operațional, regenerabil, revolving, financiar, leasing cu levier, grup
	Domeniul serviciului	Curat, Ambalat, Parțial, General
	Domeniul de aplicare al pieței	Intern extern
	Termenele de amortizare	Cu amortizare totală, cu amortizare incompletă
	Tipul plăților de leasing	Numerar, compensație, combinată
	Atitudine față de creditele fiscale	fictiv, real

Leasing direct- un tip de leasing, în care funcțiile furnizorului și ale locatorului sunt îndeplinite de o singură persoană, adică producătorul însuși, fără intermediari, închiriază obiectul.

Leasing indirect- un tip de leasing in care exista un intermediar intre furnizor si destinatar - locator. Majoritatea tranzacțiilor se bazează pe leasing indirect.

Închiriere de returnare- un tip de leasing, în care funcțiile furnizorului și ale destinatarului sunt combinate, adică societatea proprietară vinde locatorului obiectul și reia imediat acest obiect în leasing. Drept urmare, locatorul, parcă, acordă proprietarului inițial un împrumut garantat de obiect.

Subînchiriere- acesta este „un tip de subînchiriere a bunului închiriat, în care locatarul, în temeiul contractului de închiriere, transferă către terți pentru deținere și utilizare contra unei taxe și pe o perioadă în conformitate cu termenii contractului de subînchiriere imobilul anterior primit de la locator în temeiul contractului de închiriere și care constituie obiectul contractului de închiriere”. La transferul proprietății către subînchiriere, acordul locatorului în scris.

La leasing imobiliar locatorul dobândește sau construiește imobile în numele viitorului locatar și îi transferă acestuia în scop comercial.

Închiriere de bunuri mobile presupune ca obiecte de leasing masini-unelte si utilaje, vehicule, calculatoare.

Leasing operational- un tip de leasing, în care obiectul este transferat locatarului pentru o perioadă semnificativ mai mică decât durata de viață standard a obiectului. Alocarea leasingului operațional în vedere separată leasingul în condițiile Rusiei este estimat ambiguu. În dreptul civil nu există o definiție a leasingului operațional. În ultima ediție a Legii federale „Cu privire la leasing financiar (leasing)”, leasingul operațional este exclus ca tip de leasing. Leasingul operațional este foarte asemănător cu relațiile de închiriere simple și este reglementat de regulile generale ale Codului civil al Federației Ruse privind închirierea, care nu sunt legate de leasing.

Închiriere revolving- un tip de leasing în care locatarului i se acordă dreptul, după o anumită perioadă de timp, de a schimba bunul primit în leasing cu altul de care are nevoie.

Închiriere revolving presupune înlocuirea periodică a proprietății la cererea locatarului cu modele noi, mai avansate.

Leasing cu efect de pârghie- un tip de leasing financiar, a cărui particularitate este combinarea mai multor instituții de credit pentru a finanța proiecte mari de leasing.

Leasing la pachet este un tip de leasing care prevede un sistem cuprinzător de întreținere, reparații și asigurare oferit de locator.

Leasing intern presupune tranzacții de leasing între rezidenți ai aceleiași țări.

Leasing fictiv este de natură speculativă și este concepută pentru a utiliza impozite și alte beneficii în vigoare în țară, în timp ce în esența sa economică nu este o tranzacție de leasing, ci mai degrabă o tranzacție de cumpărare și vânzare de proprietăți în rate.

Operațiunile de leasing sunt echivalente cu operațiunile de credit și sunt guvernate de aceleași drepturi și norme ca și operațiunile de credit. Totuși, leasingul diferă de un împrumut prin aceea că, după expirarea termenului (contractului) de leasing și achitării întregii sume stipulate prin contract, vânzarea leasingului rămâne în proprietatea locatorului (cu excepția cazului în care contractul prevede răscumpărarea obiectul de leasing la valoarea reziduală sau trecerea în proprietatea locatarului). Cu un împrumut, banca își rezervă dreptul de proprietate asupra obiectului ca gaj al sumei.

Schema generala tranzacția de leasing și fluxurile financiare este prezentată în fig. unu.

Orez. 1. Schema generală a tranzacției de leasing și a fluxurilor financiare

Există două tipuri de leasing:

- intern, atunci când locatorul, locatarul și vânzătorul (furnizorul) sunt rezidenți ai Federației Ruse;

- internațional, atunci când locatorul sau locatarul este un nerezident al Federației Ruse.

Dacă locatorul este un rezident al Federației Ruse, de ex. subiectul leasingului este deținut de un rezident al Federației Ruse, atunci contractul internațional de leasing este reglementat de Legea federală „Cu privire la leasing” și de legislația Federației Ruse.

Dacă locatorul este un nerezident al Federației Ruse, de ex. subiectul leasingului este deținut de un nerezident al Federației Ruse, atunci acordul internațional de leasing este reglementat de legile federale în domeniul activității economice străine.

Principalele tipuri de leasing includ leasingul pe termen lung, efectuat pe trei ani sau mai mulți, leasingul pe termen mediu, efectuat pe un an și jumătate, și leasingul pe termen scurt, derulat pe un an și jumătate.

Principalele tipuri de leasing: financiar, returnabil și operațional.

Financiar leasing-ul se caracterizează printr-un contract pe termen lung (de la 5 la 10 ani) și prin amortizarea totală sau a majorității costului echipamentului. De fapt, leasingul financiar este o formă de credit de cumpărare pe termen lung. După expirarea contractului de leasing financiar, chiriașul poate returna obiectul închiriat, poate prelungi contractul sau încheia unul nou și, de asemenea, poate cumpăra obiectul închiriat la valoarea reziduală (de obicei este pur simbolică).

În plus, în funcție de obiectele tranzacțiilor, leasingul se împarte în leasing de bunuri mobile (transport rutier, aerian și maritim, vagoane, containere, echipamente de comunicații) și imobile (cladiri comerciale și de birouri, spatii industriale, depozite) proprietate. În leasingul imobiliar, locatorul construiește sau cumpără imobile în numele chiriașului și le pune la dispoziție pentru uz economic și industrial. La fel ca si in tranzactiile cu bunuri mobile, contractul se incheie de regula pe o perioada mai mica sau egala cu perioada de amortizare a obiectului. Chiriașul suportă toate riscurile, costurile și taxele pe durata contractului. Riscul de pierdere accidentală sau de deteriorare accidentală a proprietății închiriate trece la chiriaș. Responsabilitatea locatarului pentru aceste riscuri intervine în momentul transferului bunului închiriat către acesta, dacă nu se prevede altfel prin contractul de leasing financiar.

În ceea ce privește bunul închiriat, se poate evidenția un contract de leasing pur, atunci când chiriașul își asumă costuri suplimentare pentru deservirea imobilului închiriat, iar un contract de leasing integral, dacă întreținerea, reparația, asigurarea etc. revin locatorului. În acest caz, se vorbește de leasing, care include obligații suplimentare.

Subiectul acestui tip de leasing îl constituie, de regulă, utilajele specializate investite, unele tipuri de utilaje de construcții etc. Instituțiile financiare și băncile folosesc rar acest tip de leasing, deoarece nu dispun de baza tehnică necesară.

Pe baza particularităților organizării relațiilor dintre împrumutat și locatar, se alocă leasingul direct, atunci când producătorul sau proprietarul imobilului acționează ca persoană care o are în leasing, și indirect, în care leasingul se realizează printr-un terț.

Potrivit modului de finanțare, există o diferență între leasingul pe termen determinat, în care se efectuează un leasing unic, și reînnoibil (revolving), în care contractul de leasing continuă după expirarea primului termen al contractului. .

În practică, se folosesc și alte tipuri de leasing.

returnabil leasingul este un tip de leasing financiar, în care vânzătorul (furnizorul) bunului închiriat acționează simultan în calitate de locatar. În același timp, leaseback lege federala„În leasing” este numit unul dintre principalele tipuri independente de leasing. Constă în vânzarea de către proprietar ( întreprindere industrială) echipamente ale societatii de leasing cu incheierea simultana a unui contract de leasing pentru acest echipament in calitate de utilizator. La o astfel de operațiune sunt doar doi participanți: chiriașul imobilului (fostul proprietar) și societatea de leasing (noul proprietar). Drept urmare, proprietarul inițial primește costul integral al echipamentului de la compania de leasing, își păstrează proprietatea și plătește periodic pentru utilizarea echipamentului. O astfel de tranzacție permite întreprinderii să primească fonduri prin vânzarea mijloacelor de producție, fără a opri funcționarea acestora, și să le folosească pentru noi investiții de capital. Rentabilitatea acestei operațiuni va fi cu atât mai mare, veniturile din investiții noi
mai mult decât suma chiriei. Operațiunile de leaseback determină o scădere a bilanțului întreprinderii, deoarece duc la o schimbare a dreptului de proprietate asupra proprietății.

La o astfel de afacere se poate recurge și atunci când compania are un nivel de venit destul de scăzut și, prin urmare, nu poate beneficia pe deplin de beneficiile amortizarii accelerate și impozitării profitului. Face o afacere, iar compania de leasing își primește avantajele fiscale. Ca răspuns, ea scade chiria.

Operațional Leasingul presupune trecerea în folosință a proprietății reutilizabile pe termen scurt și mediu, de obicei mai scurt decât durata de viață economică a proprietății (perioada de amortizare). În acest caz, chiriașul, sub rezerva unei anumite perioade a contractului, are dreptul de a rezilia contractul.

După expirarea termenului, echipamentul poate deveni obiectul unui nou contract de leasing sau poate fi returnat locatorului. De regulă, pentru leasing operațional se închiriază utilaje de construcții (macarale, excavatoare etc.), transport, calculatoare etc. Destul de des, societatea de leasing se ocupa de intretinerea obiectului inchiriat, i.e. întreținere de rutină, asigurare. Astfel, efectuează leasing full-service sau leasing parțial (contractul prevede separarea obligațiilor).

În plus, un contract de leasing se distinge cu o plată integrală și una parțială. În leasingul cu plată integrală, societatea de leasing își recuperează costul echipamentului pe durata contractului, adică. suma plăților periodice este calculată astfel încât să compenseze costul echipamentelor și să aducă profit. Leasingul financiar se realizează de obicei cu plata integrală.

Leasingul cu plata partiala presupune restituirea de catre societatea de leasing a doar unei parti din costul echipamentului pe perioada contractului. Un leasing operațional este un exemplu de leasing cu plată parțială. Același echipament este închiriat de către societatea de leasing pentru utilizare temporară de mai multe ori și ca urmare toate cheltuielile companiei sunt compensate.

Legea federală „Cu privire la leasing” (articolul 15) mai denumește două tipuri de leasing - complexe și mixte, dar nu sunt definite.

Întrucât de multe ori o companie de leasing nu are suficiente fonduri proprii pentru a efectua operațiuni de leasing, îi poate atrage din exterior. O astfel de operațiune a învățat numele de leasing cu atracție suplimentară de fonduri - levier (credit, cotă, separat). Se estimează că în Occident peste 85% din toate tranzacțiile de leasing sunt leasing de strângere de fonduri, i.e. pe baza de leasing-levier. Locatorul contractează un împrumut pe termen lung de la unul sau mai mulți creditori în valoare de până la 80% din valoarea bunurilor închiriate (fără recurge la locatar), chiria și echipamentul servind drept garanție pentru împrumut. Locatorul principal primește un drept preferențial de a primi plăți de închiriere. Contractul prevede de obicei că în cazul falimentului celei de-a treia verigi (intermediar), chiria va merge direct proprietarului principal. Astfel de tranzacții se numesc subînchiriere.

Deci subînchirierea este un fel special raporturi care iau naștere în legătură cu cesiunea drepturilor de folosință a obiectului leasingului către un terț, care se formalizează printr-un contract de subînchiriere. În caz de subînchiriere, persoana care efectuează această operațiune acceptă obiectul leasingului de la locator în temeiul contractului de leasing și îl transferă în folosință temporară locatarului în temeiul contractului de subînchiriere. În acest caz, este necesar acordul în scris al locatorului. Nu este permisă cesiunea de către locatar a obligațiilor sale de a plăti plăți către un terț.

Cu subînchirierea internațională, deplasarea bunului închiriat peste granița vamală a Federației Ruse este posibilă numai pe durata acordului de subînchiriere.

O varietate de leasing sunt tranzacții dublu din utilizate în sfera internațională. Sensul lor constă în combinarea beneficiilor fiscale în două sau mai multe țări. De exemplu, la începutul anilor 80. achiziția unui număr de aeronave a fost creditată „dublu din” între SUA și Marea Britanie. Beneficiile scutirii fiscale sunt mai mari în Marea Britanie dacă proprietarul are dreptul de proprietate asupra proprietății, iar în SUA este mai mare dacă proprietarul are doar titlul asupra proprietății. O companie de leasing din Marea Britanie cumpără o aeronavă, o închiriază unei companii americane de leasing, care la rândul său o închiriază companiilor aeriene locale.

ÎN În ultima vreme practica includerii unui acord între producătorii de echipamente și companiile de leasing a devenit larg răspândită. În conformitate cu aceste acorduri, producătorul, în numele societății de leasing, oferă clienților finanțarea furnizării produselor lor prin leasing. Astfel, firma de leasing foloseste rețeaua comercială furnizor, iar furnizorul extinde limitele vânzărilor de produse. Acestea sunt oferte care au ajuns să fie cunoscute ca „asistență în vânzări”.

Cu o cooperare constantă și strânsă între întreprinderi și companii de leasing, este posibil să se încheie acorduri privind furnizarea unei „linii de leasing”. Aceste acorduri sunt similare cu liniile de credit bancare și permit chiriașului să se împrumute echipament optional leasing fara incheierea unui nou contract de fiecare data.

Salut! În acest articol, vom vorbi despre ce este leasingul și cum să îl folosim. Într-o situație economică dificilă, când băncile cer dobânzi exorbitante la împrumuturi, iar chiria ca tip de tranzacție nu este potrivită din mai multe motive, întreprinderile sau antreprenorii individuali apelează din ce în ce mai mult la companiile de leasing. Scopul este achiziționarea de echipamente, transport, imobile în condiții favorabile. Ce este leasingul pentru persoane fizice și juridice? Care sunt tipurile de leasing? Care sunt beneficiile unei astfel de tranzacții? Veți afla despre toate acestea în acest articol!

Oferte avantajoase pentru leasing auto acum la Europlan cu sprijinul guvernului!

Ce este leasingul în cuvinte simple

Leasing Este aceeași chirie. (Tradus din engleză „închiriere” - „închiriere”). Dar există o serie de diferențe semnificative.

Să ne uităm la schema cu un exemplu:

Întreprinderea sau întreprinzătorul nu are suficiente fonduri pentru achiziționarea de echipamente. Puteți lua un împrumut cu dobândă mare sau puteți cere să cumpărați echipamentul necesar firma de leasing. Ea, la rândul său, ia în considerare propunerea, evaluează profitul pentru ea însăși. Dacă este aprobat, locatorul închiriază proprietatea dobândită întreprinderii în baza unui acord special.

În condițiile acestui contract, locatarul plătește companiei în fiecare lună o anumită sumă (plăți de leasing), ca pentru chirie. După o anumită perioadă, puteți cumpăra utilaje, imobile sau o mașină prin plata valorii reziduale.

După cum se poate observa din exemplu, în procesul de leasing sunt implicate trei părți:

• Beneficiar de proprietate- o persoană (fizică sau juridică), căreia i se închiriază obiectul leasingului pentru o perioadă de timp, cu posibilitatea răscumpărării integrale a acestuia;
• Firma de leasing– partea care achizitioneaza utilajul: imobile, vehicule, utilaje sau intreprinderea intreaga.
• Vanzator– partea care vinde bunul de valoare de mai sus.

Uneori sunt suficiente două părți dacă proprietarul imobilului acționează ca locator. În multe cazuri, veți avea nevoie de o altă parte - compania de asigurări.

Scopul leasingului pentru întreprindere- extinderea producției, modernizarea tehnologiilor, ceea ce va duce la creșterea profiturilor.

Locatorul, in schimb, beneficiaza de diferenta dintre pretul de piata al imobilului si valoarea acesteia dupa operatiunea de leasing. Vânzătorul de echipamente, imobile, vehicule are posibilitatea de a vinde rapid echipamente scumpe, imobile, vehicule și așa mai departe.

Conform legii Federației Ruse, este posibil să închiriați (difuzați) proprietăți:

• Transport auto;
• Proprietate imobiliara;
• Echipamente;
• Întreprinderi.

Unele obiecte sunt interzise, ​​pentru care sunt aplicabile prin lege condiții speciale de utilizare, de exemplu, articolele militare. Este imposibil să închiriezi o astfel de proprietate:

• Fără un număr individual sau de serie (de exemplu, când vehiculul nu are un VIN);
• Retras din circulație;
• Resurse naturale și terenuri.

Companiile de leasing își stabilesc propriile limite. Ele depind de politica locatorului și de bunurile în sine. Există, de asemenea, parametri comuni tuturor pentru obiectele care nu sunt furnizate pentru leasing:

• Avand lichiditate redusa;
• Producător nesigur;
• Un articol folosit pentru o perioadă mai mare de 5-7 ani.

Regula de bază este că toate articolele de leasing sunt achiziționate pentru a le utiliza în procesul oricărei afaceri comerciale.

Tipuri de leasing

În conformitate cu calendarul și Entitate economica contracte, există trei tipuri principale de leasing:

• returnabil;
• Operare;
• Financiar.

Există, de asemenea, leasing de bunuri imobiliare, echipamente, vehicule și altele.

În funcție de gradul de risc, tranzacțiile de leasing sunt împărțite în trei tipuri:

1. Garantat– riscurile sunt distribuite între mai multe părți – garanții tranzacției;
2. negarantat- locatarul nu oferă nicio garanție pentru îndeplinirea obligațiilor sale;
3. Securizat parțial- având un contract de asigurare.

Descrierea principalelor tipuri de leasing

Închiriere de returnare

Acesta este un tip special de afacere. În acest caz, locatarul și vânzătorul imobilului sunt o singură persoană. Întreprinderea încheie un acord cu o societate de leasing privind transferul proprietății sale în proprietate pentru o anumită sumă și acționează imediat în calitate de locatar. În același timp, procesul de producție nu se oprește - echipamentul nu este retras. Compania a primit o sumă mare, care poate fi folosită imediat pentru a crește profiturile sau pentru alte nevoi. În același timp, plătește mici plăți în fiecare lună. O astfel de tranzacție arată ca un împrumut garantat cu proprietate, dar nu există dobândă la bancă.

Leasing-ul înapoi este benefic pentru afacerile care au nevoie de fonduri suplimentare pentru dezvoltare. La urma urmei, există posibilitatea de a primi bani de la compania de leasing și, în același timp, echipamentul nu va fi pierdut, iar procesul de producție va continua.

Dar există un dezavantaj semnificativ. O atenție deosebită este acordată tranzacțiilor de leaseback servicii fiscale. Ei pot considera astfel de acorduri drept una dintre modalitățile de a evita impozitele. Dar dacă tranzacția se desfășoară în conformitate cu toate regulile financiare și legale, iar contractul este justificat de fezabilitate economică, atunci autoritățile fiscale nu vor avea niciun motiv să amendeze.

Serviciul fiscal compară condițiile de leasing și un posibil împrumut. Dacă se dovedește că un împrumut este mai profitabil pentru un antreprenor, atunci Serviciul Fiscal Federal suspectează evaziune fiscală.

Iată termenii tranzacțiilor care atrag atenția autorităților fiscale:

• Contractul de leaseback este semnat de două părți reciproc dependente. Prin lege, acest lucru este posibil, dar în practică Serviciul Fiscal Federal nu plătește rambursări de TVA tocmai din acest motiv;
• Părțile la tranzacție au folosit bilete la ordin, cecuri și alte metode de decontare fără numerar;
• Una dintre părțile la acord fusese văzută anterior în plata neloială a impozitului.

Leasing operational

Aceasta este o tranzactie in care termenul de folosinta al proprietatii este mult mai mare decat termenul intocmit din contract. Rata este mai mare decât în ​​cazul leasingului financiar. De fapt, este posibil să facem o paralelă cu chiria obișnuită.

Societatea de leasing poartă întreaga responsabilitate pentru obiectul contractului. Cu alte cuvinte, reparație întreținereși asigurări. Beneficiarul bunului închiriat nu poartă nicio responsabilitate. Toate riscurile asociate cu decesul sau pierderea bunului închiriat sunt suportate de companie.

Destinatarul obiectului leasingului poate rezilia contractul cu societatea dacă a fost prezentat un obiect inutilizabil.

La sfârșitul contractului de leasing operațional, locatarul poate:

• Schimbați obiectul cu altul;
• Lasă proprietatea locatorului;
• Încheierea unui alt contract;
• Cumpărați o proprietate și deveniți proprietarul acesteia.

Leasingul operațional are un efect pozitiv asupra dinamicii proces de producție. La urma urmei, echipamentul este actualizat.

Conceptul de leasing financiar

leasing financiar – mijloace de a strânge bani pentru un anumit scop. Condițiile de utilizare a bunului închiriat sunt egale cu termenii contractului. Până la data încheierii contractului, valoarea proprietății este aproape de zero. Mai des, chiriașul dorește să primească o astfel de proprietate în proprietate, mai ales până la sfârșitul contractului de închiriere nu costă practic nimic.

Principalele caracteristici și condiții ale leasingului financiar:

• Locatorul cumpără proprietăți special pentru închirierea acesteia, și nu pentru uz propriu;
• Cumpărătorul alege proprietatea și vânzătorul;
• Vânzătorul este conștient de existența unui contract de leasing, dar obiectul contractului este predat cumpărătorului, iar acesta îl pune în funcțiune;
• Locatarul transmite vânzătorului toate pretențiile privind calitatea utilajelor, utilajelor, transportului, ocolind locatorul;
• În caz de deteriorare a obiectului leasingului, aceasta trece la cumpărător după semnarea actului de recepție și punere în funcțiune.

Etapele încheierii unei tranzacții de leasing

În ciuda faptului că procesul de obținere a unui obiect pentru leasing este considerat o tranzacție simplă, trebuie să luați în considerare cu atenție toate etapele implementării acestuia.
Pași cheie pentru o afacere de leasing de succes:

1. Alegerea unei companii de leasing . Mai bine dai preferinta organizații mari, care sunt filiale ale unor instituții financiare cunoscute. Vă sfătuim să utilizați Europlan pe conditii favorabile leasing.

2. Studierea tuturor termenilor propuși ai contractului . Înainte de a semna contractul, este necesar să aflați: suma inițială și lunară de plată, graficul de plată, condițiile în care tranzacția se încheie, precum și caracteristicile proprietății transferate.

3. Întocmirea unui contract . Înainte de aceasta, societatea de leasing poate solicita clientului următoarele documente:

• declarație de intenție de a închiria un anumit obiect;
• un extras de la bancă privind cifra de afaceri a întreprinderii pentru ultima dată;
• situații financiare pentru ultimele 4 luni;
• copii ale documentelor conducătorului afacerii;
• acord cu furnizorul;
• documente care confirmă asigurarea obiectului de leasing.

Locatorul poate solicita alte documente și documente - depinde de tipul tranzacției și de compania în sine.

4. Apoi vine prima tranșă . După această operațiune, întreprinderea primește obiectul contractului de utilizare.

- una dintre cele mai profitabile modalități care permite companiei să crească producția fără costuri mari, să construiască noi ateliere, să actualizeze tehnologii prin achiziționarea de inovații tehnice.

Puteți achiziționa tot ce aveți nevoie pentru munca operațională a biroului, echipamente informatice. ÎN agricultură cumpara utilaje noi pentru recoltat, colectat lapte, macelar carne. ÎN afaceri cu restaurante achizitioneaza echipamentele necesare comertului. O astfel de închiriere este, de asemenea, benefică pentru industria prelucrării lemnului, a gazelor și a rafinării petrolului.

Principalele avantaje ale folosirii leasingului de echipamente :

• Permite întreprinderii sau antreprenorului individual să se dezvolte, chiar dacă au o parte din bani pentru a cumpăra echipamente noi;
• Plățile sunt distribuite uniform pe luni, conform unui program personal, nu este nevoie să plătiți întregul cost deodată;
• Obiectele de leasing sunt primite pentru utilizare imediat, iar după semnarea contractului pot participa la procesul de producție;
• Plățile lunare sunt acoperite de profituri care vor proveni din utilizarea utilajelor noi, atelierelor;
• Plățile sunt legate de cost, ceea ce are ca rezultat o bază de impozitare pe venit mai mică;
• Economii prin reducerea plăților impozitului pe proprietate. Acest lucru se datorează deprecierii accelerate. După termenul contractului, rezultă că obiectul leasingului nu costă aproape nimic.

Leasing auto

Cumpărarea unei mașini în leasing poate fi atât legală, cât și individual. Este comparativ noul fel tranzacții pentru populația Rusiei, dar pentru anul trecut progresând rapid în distribuția sa.

Să examinăm mai detaliat întrebarea ce este leasingul pentru persoane fizice. De fapt, orice cetățean al Federației Ruse poate achiziționa o mașină, parcă pentru închiriere. O diferență este că poți deveni proprietarul vehiculului la sfârșitul contractului.

Șoferul are posibilitatea de a folosi vehicule după finalizarea tranzacției și efectuarea primei tranșe. Astfel de proceduri pot fi întocmite nu numai de companiile speciale de leasing, ci și de bănci și dealeri de mașini.

Care este procedura de închiriere a unei mașini?

1. Clientul pune la dispoziție carte de identitate și șofer, completează documentele necesare;
2. Se încheie un acord între părți: viitorul proprietar de mașină și locatorul. Documentul dă dreptul de a folosi transportul cu răscumpărarea ulterioară a acestuia. Se incheie si un contract de vanzare intre vanzator (furnizor de transport) si firma (banca) care si-a asumat obligatiile locatorului;
3. Beneficiarul mașinii închiriate plătește prima rată de 20-30% din cost total sub contract;
4. Subiectul leasingului (autoturismului) trebuie asigurat sub doua pachete: OSAGO si CASCO;
5. Societatea de leasing își asumă costurile și bătăile de cap cu înmatricularea unui autoturism la poliția rutieră și efectuarea întreținerii;
6. Dupa toate punctele de mai sus, transportul trece in folosinta locatarului, dar nu in posesia. Proprietarul este o societate de leasing, care poate fi dealer auto, bancă și altă instituție financiară;
7. Utilizatorul auto plătește lunar sume, iar după expirarea contractului vehiculul poate fi preluat. De asemenea, puteți schimba cu o mașină nouă.

Avantajele leasingului auto

1. Puteți cumpăra nu doar o mașină, ci și camioane, echipamente speciale;
2. Nu contează dacă o mașină uzată sau mașini noi au fost achiziționate în leasing de la o dealer sau de la o persoană privată;
3. Pachetul minim de documente pentru o tranzacție de leasing;
4. Nivelul cerințelor pentru client este mai scăzut decât atunci când se solicită un împrumut;
5. Termenul de închiriere este de până la 5 ani, după această perioadă clientul poate deveni proprietar, pentru aceasta trebuie să plătiți suma rămasă;
6. Puteți returna obiectul leasingului - o mașină înainte de termen;
7. Puteți folosi imediat mașina după tranzacție.

Contra leasingului auto

1. Dobânda pentru contractele de leasing auto este mai mare decât pentru un împrumut, în special pentru vehiculele dintr-o categorie de preț mediu;
2. În caz de încălcare a graficului de plată a leasingului, mașina este retrasă;
3. Mașina nu este proprietate și nu poate fi închiriată, folosită ca garanție fără acordul proprietarului oficial - societatea de leasing;
4. Pentru inspectie periodica trebuie să oferiți mașina companiei de leasing.

Înainte de a vă decide asupra metodei de cumpărare a unei mașini, trebuie să studiați cu atenție toți factorii, să cântăriți toate argumentele pro și contra, să aflați toate ofertele profitabile ale băncilor.

Leasingul imobiliar este o încrucișare între un leasing și o ipotecă. Esența procesului este aceeași ca și în cazul altor tipuri de leasing. Firma cumpără proprietatea aleasă de client. Apoi, organizația de leasing îi închiriază acest spațiu de locuit. Clientul este obligat să plătească sume lunare pentru utilizarea leasingului.

Leasing imobiliar pentru persoane fizice

Un apartament în chirie pentru populația generală nu s-a răspândit încă. Poate că ideea este că oamenii vor să vadă imobiliare în posesia lor imediat, și nu în 15-20 de ani. Din punct de vedere psihologic, este mult mai liniștit când apartamentul devine imediat proprietate, ca, de exemplu, cu un credit ipotecar.

La înregistrarea imobilului pe credit, cumpărătorul are posibilitatea de a folosi și deține metri pătrați, dreptul de a dispune urmând să vină după ultima plată. Cu leasing, o persoană are un singur drept - de a folosi spațiul de locuit.Toate celelalte drepturi vor intra în vigoare după expirarea contractului și plata valorii reziduale.

Achiziționarea unei case sau a unui apartament în chirie are o serie de alte dezavantaje.în:

• Cel mai adesea, un contract de ipotecă este mai ieftin decât un contract de leasing;
• Se fac două tranzacții: una dintre ele este de vânzare-cumpărare între societatea de leasing și vânzător, a doua este între cetățean și societatea de leasing. Ca urmare, se cheltuiesc mai multe fonduri pentru compensare. Aceste costuri sunt suportate cel mai adesea de persoana care doreste sa achizitioneze un apartament.

Care sunt beneficiile închirierii imobiliare pentru persoane fizice?

Totul este despre fiabilitatea tranzacției pentru părțile la contract. Cu o ipotecă pentru o bancă, există riscul ca clientul să nu-și îndeplinească toate obligațiile. Atunci trebuie să accepți măsuri suplimentare care suportă costul institutie financiara. Întrucât societatea de leasing este deja proprietara spațiului de locuit și nu pierde nimic în caz de insolvență a clientului. Prin urmare, este mai loială întârzierilor la plăți și ia în considerare toate opțiunile de plată pe care i le oferă un individ.

Firmelor de leasing nu le pasă de istoricul de credit al clientului ei. Prin urmare, acest tip de achiziție de apartament este potrivit pentru cetățenii cărora li s-a refuzat un împrumut bancar.

Achiziția de locuințe în arendă este atractivă și pentru acele persoane care nu doresc să-și acopere proprietatea și să plătească impozite pe aceasta. De exemplu, această opțiune poate fi luată în considerare dacă cuplul se află într-o relație instabilă și una dintre părți se teme să nu piardă o parte din proprietate în timpul divizării.

Există mulți escroci printre companiile de leasing imobiliar, așa că un cetățean obișnuit ar trebui să aleagă cu atenție o organizație. Cel mai bine este să acordați atenție companiilor de leasing care sunt filiale ale unei bănci mari.

Leasing imobiliar pentru persoane juridice

Situația este diferită în cazul închirierii de imobile comerciale pentru persoanele angajate în activități antreprenoriale, activitate financiară. Acest tip de tranzacții există de mult timp și este solicitat. Acest lucru este legat în primul rând de scheme profitabile impozitare.

Neînscrierea bunurilor imobiliare în bilanţ este întotdeauna benefică pentru orice întreprindere, în special din următoarele motive:

• Puteți conta pe o rambursare a taxei pe valoarea adăugată;
• Contabilitatea clasifică plățile de leasing drept cheltuieli, astfel profitul nu este subestimat și impozitul corespunzător este redus;
• Impozitul pe proprietate poate să nu fie plătit deloc - proprietatea nu este listată în bilanțul întreprinderii și nu îi aparține.

De aceea, achiziția de metri pătrați cu ajutorul leasingului este mult mai atractivă pentru întreprindere decât un contract de ipotecă comercială.

Leasing sau credit - care este mai profitabil

Pentru claritate, vă prezentăm tabel comparativ cu acelasi caracteristici comparative pe împrumuturi și leasing.

Comparație între credit și leasing

Caracteristici pentru comparație	Leasing	Credit
Cine poate folosi	persoană juridică, persoană fizică în care este angajată activitati comerciale(IP)	orice persoană fizică sau juridică
Cine este proprietarul	pe durata contractului, proprietarul este locatorul, oricând poate retrage proprietatea	după tranzacție, proprietarul proprietății dobândite este imediat întreprinderea sau întreprinzătorul individual
Plăți	- plati lunare: — plata marjei societatii de leasing; — prime de asigurare; — impozit pe proprietatea închiriată; – plata în avans este de 20-30% din cost	- plăți la credit (dobândă la credit, asigurare); – plata pentru întreținerea unui cont de credit, este posibilă evaluarea proprietății; - este posibil să nu existe o plată inițială
Istoriile anterioare ale achiziției de proprietăți	nu este necesar să existe vreun istoric (pozitiv, negativ) de închiriere a proprietății	istoric de credit pozitiv
Depreciere	posibilitatea de a aplica amortizarea accelerată (cu excepția mașinilor în valoare de peste 300 de mii de ruble și microbuzelor - peste 400 de mii de ruble - pentru acestea se aplică un coeficient care reduce amortizarea)	plan normal de amortizare
taxe
TVA	TVA-ul este inclus în plățile de leasing	Banii primiți pe credit nu sunt supuși TVA-ului. Impozitul impus de furnizor poate fi dedus de locatar dupa ce acesta dobandeste proprietatea
Impozitul pe proprietate	imobilul se afla in bilantul societatii de leasing, prin urmare nu poate fi supus impozitului pe proprietate. dacă proprietatea se află în bilanțul întreprinderii, atunci impozitul pe proprietate este redus din cauza deprecierii rapide prevăzute pentru leasing	proprietatea este imediat proprietatea întreprinderii, ceea ce înseamnă că este impozitată

Avantajul leasingului față de un împrumut nu este întotdeauna evident. Fiecare caz specific trebuie luat în considerare separat din toate părțile. fără legală şi asistență financiară insuficient.

Pe un exemplu concret, vom analiza închirierea unei mașini a unei mărci celebre. Condițiile oferă plăți cu 30% mai puțin decât pentru un împrumut. Dar mai este un punct - pentru a primi o ofertă atât de favorabilă după expirarea termenului contractului, mașina trebuie returnată vânzătorului. Dacă îl cumpărați complet, atunci supraplata va fi mai mare decât pentru împrumutul propus.

Impozite și amortizare

La determinarea bazei de impozitare pe venit, întreprinderea (locatarul) clasifică plățile de leasing drept cheltuieli. Acest lucru este descris în detaliu în articolul 264 din Codul fiscal la paragraful 1 al paragrafului 10.

Este posibil, în condițiile contractului, să se atribuie proprietăți în bilanțul întreprinderii, apoi suma deprecierii este dedusă din suma cheltuielilor pentru plățile de leasing.

Atunci când proprietatea nu se află în bilanțul întreprinderii, atunci este luată în considerare de locator. În acest caz, costul obiectului contractului se scade din suma tuturor cheltuielilor pentru plățile pentru leasing. Conform legii, baza de impozitare pe venit nu ia în calcul costurile de dobândire a proprietății supuse amortizarii. Aceasta este valoarea de răscumpărare a bunului închiriat și este anulată treptat cu ajutorul amortizarii.

Există cazuri când valoarea valorii de răscumpărare nu este specificată clar în contract. Specialiștii Ministerului de Finanțe în acest caz propun să includă în costul inițial toate sumele plăților la leasing. După ce drepturile de proprietate sunt transferate întreprinderii, se acumulează plăți ca cheltuieli prin amortizare.

O întreprindere sau întreprinzător individual poate contesta această poziție, deoarece nu există nicio mențiune despre un preț de răscumpărare în lege și Codul Fiscal. Articolul 264 din Codul fiscal prevede că toate plățile de leasing sunt clasificate drept alte cheltuieli. O excepție este amortizarea acumulată de întreprindere.

Există, de asemenea, o procedură specială pentru calcularea costului proprietății amortizabile în operațiunile de leasing. Acest lucru este indicat în articolul NK 257. Costul inițial al proprietății include costul de livrare, construcție, achiziție, aducerea într-o stare adecvată pentru utilizare. Aceasta înseamnă că pentru părțile la contractul de leasing, costul inițial al bunului închiriat nu va diferi.

Rezultă că dacă locatorul rambursează integral valoarea proprietății prin amortizare, atunci până la sfârșitul contractului, el transferă obiectul contractului întreprinderii cu valoare reziduală zero.

În cazul în care proprietatea nu este complet amortizată, atunci aceasta trece celeilalte părți la contract la costul care va rămâne după ce se percepe amortizarea. Această parte va fi anulată ca cheltuieli de la întreprindere prin amortizare. Prin urmare, dacă locatarul acumulează valoarea de răscumpărare, atunci nu o va putea anula, deoarece nu se percepe amortizarea.

Rezultă că este mai profitabil să nu împărțim plata leasingului, ci să o atribui în totalitate altor cheltuieli.

Depreciere

Ratele de amortizare accelerată se aplică proprietăților achiziționate în leasing. În politică pentru contabilitate fiscală societatea trebuie să precizeze modul de calcul al amortizarii.

Plățile de leasing includ TVA, astfel încât în ​​viitor compania îl poate compensa din buget în conformitate cu articolele 171-172NK.

La cumpărarea pe credit, costul TVA-ului va fi mai mic decât în ​​cazul unei tranzacții de leasing. Acest lucru se întâmplă deoarece în cazul leasingului, baza de calcul a TVA include nu doar valoarea proprietății, ci și prețul serviciilor locatorului.

Închiriere și leasing - asemănări și diferențe

Leasingul este la fel ca și închirierea din exterior. Leasingul este adesea denumit leasing financiar. De altfel, in ambele cazuri, subiectii principali ai tranzactiei sunt doi clienti. Ai nevoie de un anumit articol scump, dar nu există o sumă întreagă pentru a-l cumpăra. Un alt client are fondurile necesare pentru a cumpăra articolul și îl poate închiria cu o primă pentru un profit.

Cu toate acestea, aceasta este doar partea exterioară. De fapt, aceste două operațiuni au multe diferențe.

Principala diferență este capacitatea de a lua în considerare echipamentele în timpul leasingului, atât în ​​bilanțul societății de leasing, cât și în bilanţul întreprinderii. La închiriere, obiectul este afișat în conturile în afara bilanțului destinatarului obiectului.

Diferențele și asemănările între leasing și închiriere

Caracteristici pentru comparație	Leasing	Chirie
Sincronizare	de obicei o afacere pe termen lung. Termenul este egal cu utilizarea utilă a bunului închiriat	furnizarea unui articol închiriat pe o perioadă scurtă care nu are legătură cu durata de viață a acestuia
Capacitatea de a folosi terenul	nu e disponibil nu e asigurat nu e prevazut	pot fi
Rambursarea articolului la sfarsitul contractului	poate sa	este interzis
Tipul dreptului de proprietate	utilizare
Reglementare legală	Capitolul 34 din Codul civil – „Chirie”; Articolul 2 din Legea federală	Capitolul 34 din Codul civil
Responsabilitatea pentru riscul de rupere accidentală, pierdere sau deteriorare a obiectului tranzacției	responsabilitatea directă asupra locatarului	chiriașul nu este responsabil
Furnizarea documentelor care confirmă solvabilitatea	ţinut evaluare cuprinzătoareîntreprinderi pentru solvabilitate	nu este necesar, sunt necesare doar detaliile contului
Cine alege proprietatea	locatar (companie)	proprietar
Obiectul tranzacției și calitatea acesteia	înseamnă echipamente noi	obiectul poate fi imobilul care a fost închiriat de mai multe ori, nefiind excluse defectele și defecțiunile

Programe de plată a leasingului

Plățile regulate pe proprietatea închiriată pot fi regresiv, sezonier, anuitate.

Ratele regresive înseamnă că plata lunară scade cu fiecare plată ulterioară. Aceeași sumă (fixă) se înțelege prin plăți de anuitate. După cum sugerează și numele, plățile sezoniere depind de sezon. Multe afaceri fac profit într-un anumit sezon, așa că o companie de leasing poate lua în considerare conditii speciale plăți.

Ce este subînchirierea

Adesea există astfel de cazuri: locatarul nu mai are nevoie de bunul primit sau nu îl poate folosi. Și atunci apar gânduri, dar este posibil să închiriem obiectul leasingului? Aceasta va fi considerată subînchiriere.

Acest tip de tranzacție este legalizat și în același timp se întocmește un contract de subînchiriere corespunzător. Participanții săi sunt noul dobânditor al proprietății - sublocatul, fostul locatar care nu mai are nevoie de obiectul contractului.

Locatorul este organizația care deține proprietatea. acord scris sau interzicerea tranzacției.

Concluzie

Acum știi ce este leasingul, tipurile de leasing și cum să închiriezi o mașină, echipamente etc. Dacă aveți întrebări, întrebați în comentariile de mai jos. Citiți și alte articole de pe site-ul nostru!

O varietate de subiecte, obiecte, subiecte, termeni și alte condiții ale tranzacțiilor de leasing ne permite să facem o clasificare extinsă a acestora.

Principalele forme de leasing reglementate de Legea Leasingului sunt leasingul intern și leasingul internațional.

Leasingul intern are loc atunci când locatorul, locatarul și vânzătorul (furnizorul) sunt rezidenți ai Federației Ruse.

Leasingul internațional are loc, de regulă, atunci când locatorul sau locatarul este un nerezident al Federației Ruse. Motivul principal pentru intrarea leasingului pe arena internațională este dorința generală a țărilor lider ale lumii de a crea condiții pentru stimularea exportului de investiții de la companiile industriale.

În funcție de cine este locatorul - rezident sau nerezident al Federației Ruse, diferite ramuri sunt utilizate pentru a reglementa activitățile de leasing. Legislația rusă. Dacă locatorul este rezident al Federației Ruse, se aplică Legea privind leasingul și alte legi conexe ale Federației Ruse; dacă locatorul este un nerezident al Federației Ruse, se aplică legislația Federației Ruse în domeniul activității economice străine.

Leasingul internațional, în funcție de locația părților implicate în operațiunile de leasing, se împarte în leasing la export dacă societatea de leasing dobândește obiectul leasingului și îl transferă apoi unui chiriaș străin; leasing de import - o tranzacție în care furnizorul este situat pe teritoriul unui stat străin, iar leasingul de tranzit internațional - o tranzacție în care toate subiectele leasingului sunt situate pe teritoriul diferitelor state. Recent, așa-numitul leasing internațional indirect a devenit mai răspândit - atunci când toți cei trei participanți la o tranzacție tripartită sunt entitati legale o țară, iar instituția financiară care finanțează tranzacția prin acordarea unui împrumut unei companii de leasing este situată în altă țară.

Tipul de leasing este determinat de perioada pentru care se încheie tranzacția de leasing:

• leasing pe termen lung - leasing efectuat pe trei sau mai mulți ani;
• leasing pe termen mediu - leasing efectuat în termen de un an și jumătate până la trei ani;
• leasing pe termen scurt - leasing efectuat pe mai puțin de un an și jumătate.

Tipul de leasing este determinat de termenii tranzacției de leasing. Parametrii general acceptați pentru diferențierea leasingului după tip sunt: ​​perioada de utilizare și amortizarea asociată a proprietății (recuperarea leasingului), sfera obligațiilor participanților la leasing, modalitatea de achiziție a proprietății transferate în folosință și componența participanților. în tranzacție, tipul proprietății, natura plăților de leasing.

Principalele tipuri de leasing reglementate de Legea Leasingului sunt: ​​leasing financiar, leaseback și operațional. În practică, există o varietate mai largă de tipuri de leasing: leasing financiar clasic, leasing la producător, leasing curat, leasing umed și alte tipuri de leasing.